El título de nuestro artículo de hoy es principalmente para hacer conocer a los lectores cuando dinero hay en el sistema financiero en Paraguay.  Sabemos que no todo es “ahorro puro” en el sentido estricto de la palabra, ya que un gran porcentaje es capital operativo temporal de empresas, pero el total es el total y está perfecto para saber cuando se ha confiado al sistema financiero.    Todas las empresas financieras empiezan a operar con el capital de sus accionistas, y luego el crecimiento se da con los depósitos recibidos de personas, familias, empresas, organizaciones y sector público que tienen temporalmente excedentes de dinero, de corto o mediano plazo.  Para los dueños de las entidades financieras, una parte de la habilidad para lograr buena rentabilidad consiste en lograr la suficiente confianza del público para recibir de ellos sus ahorros o excedentes, hasta el límite que permite la Ley.

 

Hoy repasaremos y veremos en orden el total del mercado de las 26 Entidades Financieras (proximente solo 25 con la fusión de Banco Itapua y Financiera Rio), que participan en el mercado de estos depósitos del público. Y me permito repetir que cuando decimos depósitos del público no referimos a todo tipo de entidades, desde Ahorristas Individuales, Familias, Empresas Pequeñas, Empresas Medianas, Grandes Corporaciones, Cooperativas, Organizaciones Varias,  Sector Publico, en otras palabras, todo el mercado y todo el dinero de depósitos que existe en la República del Paraguay. Los datos a continuación son elaborados en base a la publicación del Banco Central del Paraguay. De este modo, presentamos hoy a nuestros lectores la lista ordenada por participación de mercado de depósitos.  Debemos hacer siempre la aclaración que estamos hablando de las Entidades Financieras supervisadas por el Banco Central del Paraguay.   También veremos cómo han evolucionado estas entidades en los últimos 12 meses.

 

Importante también saber y recordar que desde el punto de vista de seguridad, todas las entidades financieras de capital privado y supervisadas por el Banco Central del Paraguay, están con sus depósitos garantizados por el Fondo de Garantía de Depósitos hasta 75 salarios mínimos, actualmente esto equivale a ₲ 158.442.150 como el monto máximo  en cada entidad financiera, por persona, aunque esta persona posea más de un deposito en la entidad. Recordemos que las Cooperativas y las Emisiones de Títulos en Bolsa no están sujetos a esta garantía, aunque se traten de Bonos emitidos por Bancos y Financieras. Para más detalles los lectores pueden referirse a los reglamentos de la Resolución 11 del BCP Acta 28 del 03.May.2018,  así como a la misma Ley 2334/03, todas estas y más regulaciones disponibles en la página del Banco Central del Paraguay, http://www.bcp.gov.py.

 

 

Ranking de Depositos en el Mercado – Entidades Financieras – Evolucion Ago 2017 a Ago 2018

 

El podio es para: 1°) Banco Itau, 2°) Banco Continental y 3°) Banco Regional. A continuación la lista completa del “market share” o “participación de mercado”. Incluimos en el análisis a los Bancos así como a las Financieras en razón que ambos tipos de entidades se rigen por los mismos parámetros y controles que son universales y funcionan bien, independiente al tipo de licencia que tienen para operar

 

 

 

Rank	Entidades Financieras – Millones de Gs	Agosto 2017            En Gs millones	Agosto 2018            En Gs millones	Crecimiento en 1 año En Gs millones	Participación de Mercado – Agosto 2018
1	BANCO ITAU	14.691.501	14.948.518	257.017	16,17%
2	BANCO CONTINENTAL	12.484.305	12.742.699	258.395	13,78%
3	BANCO REGIONAL	10.236.440	10.518.272	281.832	11,38%
4	BBVA	9.362.533	10.052.678	690.145	10,87%
5	BANCO DE FOMENTO	6.677.899	7.952.047	1.274.148	8,60%
6	SUDAMERIS BANK	5.086.713	5.197.652	110.939	5,62%
7	VISION BANCO	4.533.229	5.173.718	640.488	5,60%
8	BANCO GNB	4.588.049	4.465.917	(122.131)	4,83%
9	BANCO ATLAS	3.666.013	4.254.366	588.353	4,60%
10	BANCO BASA	3.333.692	3.499.555	165.863	3,78%
11	BANCO FAMILIAR	2.500.622	2.790.728	290.106	3,02%
12	INTERFISA BANCO	1.571.356	1.717.022	145.666	1,86%
13	BANCOP	1.296.543	1.408.420	111.878	1,52%
14	BANCO ITAPUA	1.240.947	1.289.678	48.731	1,39%
15	FINANCIERA RIO	997.138	1.102.304	105.166	1,19%
16	CITIBANK	1.112.493	986.371	(126.122)	1,07%
17	EL COMERCIO FINANC	731.937	746.136	14.199	0,81%
18	BANCO DO BRASIL	876.173	739.354	(136.819)	0,80%
19	SOLAR DE FINANZAS	675.701	732.770	57.069	0,79%
20	BANCO NACION	475.275	500.872	25.597	0,54%
21	FINEXPAR FINANC	359.260	440.336	81.076	0,48%
22	FINANC PARAG JAPONESA	329.716	376.526	46.809	0,41%
23	TU FINANCIERA	272.015	280.682	8.666	0,30%
24	FIC DE FINANZAS	179.509	258.514	79.006	0,28%
25	CEFISA FINANCIERA	64.830	220.559	155.729	0,24%
26	FINLATINA FINANC	72.471	67.854	(4.616)	0,07%
	Total Mercado en Gs Millones	87.416.362	92.463.550	5.047.188	100,00%
	Total Depositos Equiv US$ millones (TC referencial 5900)	14.816	15.672	855	Crecimiento porcentual total en un año: 5,77%
La fusión de Banco Itapúa y Financiera Rio, de mantenerse constante la proporción y tendencias, los llevaría a ambas juntas al Ranking Nr 12.

 

 

Fuente:  www.trustfamilyoffice.com  con datos del Banco Central del Paraguay

 

En el cuadro se puede apreciar que el total Depósitos del sistema financiero a fin de Agosto 2017  fue de unos US$ 14.816.000.000.-  y al cierre de Agosto 2018 el total de depósitos de Bancos y Financieras subió a unos USD 15.672.000.000.- En ambos casos utilizando para la conversión al equivalente a Dolares Americanos un tipo de cambio solo referencial de 5.900.     De este modo el sistema financiero regulado por el Banco Central del Paraguay tuvo un crecimiento global del 5% en estos últimos 12 meses, equivalente a unos US$  855.000.000  más en un año.

 

Muy Importante.

Los datos de este ranking se nutren de información pública disponible en el sitio web del Banco Central del Paraguay, la cual es generada en base a datos proporcionados por las propias entidades financieras al Banco Central del Paraguay, las cuales aún no disponen de dictamen de auditoria externa.  Este análisis no incorpora la posibilidad de daños patrimoniales relacionados a riesgos de fraudes masivos de tipo cambiario, crediticio u operacional, así como tampoco incluye los efectos positivos o adversos originados en los países sedes de entidades extranjeras, los cuales poseen otros mecanismos de monitoreo y prevención que no son abarcados en el presente análisis.  Los cálculos corresponden a fechas de cortes mensuales, siendo por ende de carácter estático y estrictamente cuantitativo.  Este reporte no implica bajo ningún concepto una recomendación a invertir, desinvertir, incrementar o disminuir depósitos o posiciones en las entidades financieras del sistema paraguayo

 

Estos datos de depósitos son también un buen parámetro para conocer cuales entidades están liderando en este rubro y por ende se entiende que están transmitiendo confianza a sus clientes o que se están beneficiando de las coyunturas del momento.   Somos el único medio y fuente de actualización de esta publicación y evaluación en forma mensual.  Mirarlas así semanalmente también por grupos de factores ya nos da una visión inicial muy útil. Notar que el ranking de estas variables puede registrar variaciones mensuales.  Nuestro objetivo es proporcionar a los lectores una fuente adicional de información a las ya existentes proveídas por el Banco Central del Paraguay, las Calificadoras de Riesgo y demás entidades de Asesoría Financiera.

 

Email: angelo.palacios@trustfamilyoffice.com

Esta publicación del resumen mensual completo tiene como objetivo dar a los lectores la visión 100% independiente de quienes son las Top Entidades Financieras mirando sus índices de gestión.  Un Family Office por definición no cobra comisiones ni es contratada por ninguna entidad financiera lo cual le da una posición única de asesoramiento independiente y sin sesgos.  Esta clasificación está hecha en base a datos totalmente cuantitativos y se nutren de variables claves elegidas y ponderadas de Capitalización, Liquidez, Morosidad, Eficiencia y Rentabilidad.

Este ranking nace de los números enviados por cada Entidad al Banco Central del Paraguay y publicados por el regulador.  Recordar que en las últimas publicaciones estuvimos viendo los 3 pilares fundamentales que componen este ranking y que incluye tanto a Bancos como a Financieras:

Pilar 1:   Mejor manejo de la morosidad,

Pilar 2:   Mejor capitalización y liquidez para contingencias,

Pilar 3:   Mejor rentabilidad y gestión de la eficiencia.

Son las 3 bases que forman el Ranking Oficial de Trust Family Office.

 

Cada vez que surge la consulta habitual de ¿Cuáles son las Entidades Top?, siempre respondemos con números, los cuales simplemente ordenados en base a la publicación del Banco Central del Paraguay dan la respuesta 100% cuantitativa.    Debemos saber que las Empresas Calificadoras de Riesgo adicionalmente a criterios numéricos, incluyen también variables cualitativas. Es muy recomendable mirar también estas calificaciones.

Importante hacer notar a los lectores, que muchas veces la diferencia entre el 1° y el 10° puede ser mínima o de “segundos” como en las carreras de atletismo, pero obviamente nunca pueden llegar 10 juntas, algunas son siempre mejores y si hay alguna mínima duda se quitan fotos, bueno, esto es lo que hacemos aquí. Sacamos una foto de los 10 que llegaron primeras a Agosto 2018 con los mejores índices financieros.

El BCP publica periódicamente en prensa el siguiente reporte de las Entidades Financieras. Son muchos números, sin embargo somos los únicos que lo decodificamos para que los lectores lo tengan en forma sencilla, practica y ordenada.  A modo de referencia se puede ver directamente la última publicación en prensa en el siguiente enlace de la web del Banco Central:  https://www.bcp.gov.py/indicadores-economico-financieros-i90

 

Evolucion de los Top 10 con Mejores Índices Financieros

Consideramos que las variables cuantitativas utilizadas en este modelo son excelentes para realizar y ofrecer periódicamente a los lectores una visión adicional de la tendencia de las entidades mejor posicionadas. Este modelo ha sido probado y utilizado con clientes desde hace varios años y que ha pasado por varias pruebas de consistencia, incluyendo predicciones de casos muy conocidos. A efecto de esta revisión mensual, incluimos siempre a Bancos como a Financieras, ya que ambas entidades son igualmente mejores o no en base a estos  mismos parámetros seleccionados, los cuales  son universales y sirven para darnos siempre la primera mirada.  Las mejores entidades financieras serán siempre aquellas que en forma sostenida logren mantener: La mejor liquidez y el mejor capital adecuado, La menor morosidad directa, indirecta y su impacto probable en el capital, La mejor rentabilidad sobre sus activos y  sobre patrimonio y la mejor eficiencia administrativa.  Notar que como todo mercado, esto es muy variable, de ahí la importancia de seguir los movimientos mensuales. A continuación la lista completa de la evolución de los Top 10

Importante también saber y recordar que desde el punto de vista de seguridad, todas las entidades financieras de capital privado y supervisadas por el Banco Central del Paraguay, están con sus depósitos garantizados por el Fondo de Garantía de Depósitos hasta 75 salarios mínimos, actualmente esto equivale a ₲ 158.442.150 como el monto máximo  en cada entidad financiera, por persona, aunque esta persona posea más de un deposito en la entidad. Recordemos que las Cooperativas y las Emisiones de Títulos en Bolsa no están sujetos a esta garantía, aunque se traten de Bonos emitidos por Bancos y Financieras. Para más detalles los lectores pueden referirse a los reglamentos de la Resolución 11 del BCP Acta 28 del 03.May.2018,  así como a la misma Ley 2334/03, todas estas y más regulaciones disponibles en la página del Banco Central del Paraguay, http://www.bcp.gov.py.

 

TOP 10 ENTIDADES CON MEJORES INDICES

RANKING SETIEMBRE 2017

1          BANCO ITAU

2          BANCO DE FOMENTO

3          BANCO BASA

4          FIC SA DE FINANZAS

5          BANCO CONTINENTAL

6          BANCO ATLAS

7          CITIBANK

8          BBVA

9          BANCO FAMILIAR

10        BANCO GNB

 

TOP 10 – ENTIDADES CON MEJORES INDICES

RANKING A DICIEMBRE 2017

1          BANCO BASA

2          BANCO CONTINENTAL

3          BANCO DE FOMENTO

4          BANCO ITAU

5          CITIBANK

6          FIC SA DE FINANZAS

7          BANCO GNB

8          BANCO ATLAS

9          FINLATINA SA DE FINANZAS

10        BBVA

 

TOP 10 – ENTIDADES CON MEJORES INDICES

RANKING A JUNIO 2018

1          CITIBANK

2          BANCO ITAU

3          FIC SA DE FINANZAS

4          BANCO DE FOMENTO

5          BANCO ATLAS

6          BANCO CONTINENTAL

7          BANCO BASA

8          FINLATINA SA

9          CEFISA

10        BANCO FAMILIAR

 

TOP 10 – ENTIDADES CON MEJORES INDICES

RANKING A AGOSTO 2018

1          CITIBANK

2          BANCO ITAU

3          BANCO DE FOMENTO

4          BANCO BASA

5          BANCO ATLAS

6          BANCO CONTINENTAL

7          FINLATINA FINANZAS

8          FIC DE FINANZAS

9          BANCO FAMILIAR

10        BANCO GNB

 

Fuente:  Elaborado por Trust Family Office con datos del Banco Central del Paraguay.

Selección cuantitativa de las Top 10 utilizando como información clave los mejores índices ponderados de:  a) Capitalización, b) Liquidez, c) Morosidad, d) Eficiencia y e) Rentabilidad

 

Para mayores detalles los lectores pueden referirse a los anteriores artículos que construyeron este Top 10.  Pueden referirse a ediciones anteriores de http://www.lanacion.com.py , asi como al sitio  http://www.wwwtrustfamilyoffice.com  En ambos sitios están disponibles los análisis y detalles anteriores. Repasando, estos son los criterios generales para esta Evolución del Top 10 Ranking.

1. Buena liquidez para atender a eventuales extracciones de depositantes,
2. Accionistas tienen bien capitalizada a la empresa para atender a imprevistos,
3. Capacidad probada en saber prestar: morosidad actual y morosidad probable,
4. Posibilidad de impacto de los malos préstamos sobre el capital,
5. Capacidad para sacar buena rentabilidad a sus negocios y para sus accionistas,
6. Buen criterio e inteligencia en el gasto para generar negocios

Insistimos que esta es una mirada periódica adicional a la ya disponible con las Empresas Calificadoras de Riesgo, así como a otros estudios similares de analistas del sistema financiero. De esta manera disponibilizamos esta información para los lectores clientes de Bancos y Financieras, ya sean individuales, familias, empresas privadas, entidades sin fines de lucro, inversores institucionales y sector público.  Para más información: www.trustfamilyoffice.com/contacts.php.

 

Muy Importante

El modelo fue construido en base a coeficientes de fechas de cortes mensuales, siendo así de carácter estático y estrictamente cuantitativo. Por ende, las mismas pueden tener variaciones. Este reporte no implica bajo ningún concepto una recomendación a invertir, desinvertir, incrementar o disminuir posición o depósitos en las entidades financieras del sistema paraguayo, mencionadas o no mencionadas en este artículo. El objetivo es proporcionar a los lectores una fuente adicional de información a las ya existentes proveídas por el Banco Central del Paraguay, Calificadoras de Riesgo y demás entidades y asesorías financieras.

Las mismas se construyen con información pública proporcionada por las propias entidades en carácter de declaración jurada al Banco Central del Paraguay, aún sin disponer de dictamen de auditoria externa.  Las mismas son publicadas por el Banco Central del Paraguay en http://www.bcp.gov.py, y en diarios impresos de mayor circulación. Este análisis no incorpora la posibilidad de daños patrimoniales relacionados a riesgos de fraudes masivos internos o externos de tipo cambiario, crediticio u operacional, así como tampoco incluye los efectos positivos o adversos originados en los países sedes de entidades extranjeras, los cuales poseen otros mecanismos de monitoreo y prevención que no son abarcados en el presente análisis.

Cada semana seguiremos avanzando y actualizando este análisis con las nuevas tendencias publicadas mensualmente. Este modelo ha sido utilizado en los últimos años y ha resultado muy predictivo para casos de entidades que fueron absorbidas, fusionadas y que han llegado a procesos de ajustes importantes. El ejercicio mensual será siempre analizar la combinación de todas estas variables y compartirla con los lectores para su información en forma un poco más estructurada.

 

Por: angelo.palacios@trustfamilyoffice.com

www.trustfamilyoffice.com

Email: angelo.palacios@trustfamilyoffice.com 

Hoy actualizamos a nuestros lectores el seguimiento mensual a las entidades financieras más fuertes que operan en Paraguay en términos de capital y dinero líquido.  Estas entidades top, en términos numéricos, son las que deberían estar un poco más disponibles para aumentar su volumen de préstamos, siempre dentro de su prudente política de créditos. Esta revisión de hoy es importante ya que nos muestra de mayor a menor cuales son las entidades que tienen mayor espacio de liquidez y de ratios de capital. Somos el único medio y fuente de actualización permanente de esta publicación y evaluación en forma periódica.  Mirarlas semanalmente por grupos de factores ya nos da una primera y rápida visión de las tendencias.

 

En nuestro análisis miramos juntos a Bancos y Financieras supervisadas por el Banco Central del Paraguay en razón que ambas entidades son analizadas bajo los mismos parámetros que funcionan independientes al tamaño de las mismas o al tipo de licencia para operar que tengan. Desde el punto de vista de seguridad las entidades financieras de capital privado supervisadas por el Banco Central del Paraguay están cubiertos por el Fondo de Garantía de Depósitos hasta 75 salarios mínimos, equivalente hoy a ₲  158.442.150 y se aplica por persona física o jurídica en cada entidad financiera. Recordar que esta garantía no incluye los bonos emitidos por estas entidades financieras, así como tampoco incluye depósitos realizados en Cooperativas.

 

 

Primera Mirada

Top 10 Entidades con Mejor Capital Adecuado – Datos a Agosto 2018

El podio de este mes tenemos a 1) Finlatina, 2) Tu Financiera y 3) Fic de Finanzas. Para este cálculo simplemente se dividen el patrimonio por los activos manejados por cada entidad y estos ponderados por el nivel de riesgo que tiene cada una.  Estas top 10 son las que según su capitalización están con mayor margen proporcional a su tamaño para seguir prestando a clientes de buen perfil crediticio y que a su vez ayuden a crecer la economía y a generar más empleo.

Top 10 en Capital Adecuado

Rank	Entidad	Patrim / Activ y Cont. Totales –Ago 2018
1	FINLATINA FINANZAS	31,33%
2	TU FINANCIERA	18,87%
3	FIC DE FINANZAS	18,13%
4	BANCO NACION	17,43%
5	CITIBANK	16,51%
6	BANCO DE FOMENTO	16,23%
7	BANCO FAMILIAR	15,94%
8	CEFISA FINANC	15,63%
9	FINANC PARAG JAPONESA	14,10%
10	EL COMERCIO FINANC	13,99%

 Fuente: www.angelopalacios.com con datos del Banco Central del Paraguay

 

 

Segunda Mirada.

Top 10 Entidades en Total de Patrimonio  – Datos Agosto 2018

El podio en esta categoría al cierre de este periodo es para 1) Banco Continental, 2) Banco Itau y 3) Banco de Fomento.    Se ve así la lista de las Top 10 que tienen las mayores inversiones de patrimonio en el sector financiero regulado por el Banco Central del Paraguay.  Por sus porcentajes de participación de mercado se pueden inferir también cuales entidades financieras son de estrategia y participación más amplia.    Como dato muy interesante favor notar que el total de Patrimonio Neto de la Industria Bancaria y Financiera regulada por el Banco Central del Paraguay es de USD  2.573.000.000 al cierre de Agosto 2018 a un tipo de cambio de 5.800 solo referencial.

Top 10 en Tamaño de Patrimonio Neto.

		Patrimonio Neto – Agosto 2018	Equiv en Dólares
	Entidades	En mill de GS	En mill de US$  (tc 5800)
1	BANCO CONTINENTAL	2.612.348	450,4
2	BANCO ITAU	2.274.238	392,1
3	BANCO DE FOMENTO	1.677.255	289,2
4	BANCO REGIONAL	1.585.047	273,3
5	BBVA	1.188.786	205,0
6	BANCO GNB	807.131	139,2
7	BANCO FAMILIAR	684.789	118,1
8	BANCO ATLAS	627.124	108,1
9	SUDAMERIS BANK	590.373	101,8
10	VISION BANCO	527.754	91,0

Fuente:  www.angelopalacios.com con datos del Banco Central del Paraguay

 

 

Tercera Mirada

Top 10 Entidades con Mejor Liquidez sobre Pasivos – Datos Agosto 2018

En esta última mirada de la semana veremos el cálculo del liquidez sobre todo lo que cada entidad debe, incluyendo sus depósitos, los bonos emitidos o prestamos tomados de terceros.  Este es el cálculo de liquidez más fino disponible en forma pública. Se calcula tomando el total de activos líquidos disponibles y se divide por el total de pasivo de cada entidad. Cuando más alto este índice, naturalmente mayor es el colchón de liquidez, y por ende mayor su capacidad de aumentar su cartera de préstamos, siempre dentro de las respectivas políticas de crédito de cada entidad, esto hay que aclarar siempre, ya que cada Entidad es soberana en su estrategia de crecimiento. En el podio al cierre del último informe tenemos a 1) Banco de Fomento, 2) Citibank y 3) Banco Do Brasil.   A continuación la lista de las mejores 10 del mercado con este indicador al cierre del último mes disponible.

 Top 10 Ranking por Mejor Liquidez sobre Pasivos 

Rank	Entidad	Liquidez  sobre Pasivos
1	BANCO DE FOMENTO	66,96%
2	CITIBANK	54,21%
3	BANCO DO BRASIL	42,09%
4	BANCO ITAU	40,56%
5	BBVA	40,52%
6	BANCO NACION	39,11%
7	BANCO ATLAS	36,55%
8	BANCO CONTINENTAL	31,11%
9	BANCO FAMILIAR	27,59%
10	VISION BANCO	27,37%

 Fuente: www.angelopalacios.com con datos del Banco Central del Paraguay

 

Muy importante.

Los datos de este ranking se nutren de información pública disponible en el sitio web del Banco Central del Paraguay, la cual es generada en base a datos proporcionados por las propias entidades financieras al Banco Central del Paraguay, las cuales aún no disponen de dictamen de auditoria externa.  Estas son publicadas en el sitio web  http://www.bcp.gov.py.  Este análisis no incorpora la posibilidad de daños patrimoniales relacionados a riesgos de fraudes masivos de tipo cambiario, crediticio u operacional, así como tampoco incluye los efectos positivos o adversos originados en los países sedes de entidades extranjeras, los cuales poseen otros mecanismos de monitoreo y prevención que no son abarcados en el presente análisis.

Los cálculos corresponden a fechas de cortes mensuales, siendo por ende de carácter estático y estrictamente cuantitativo.  Este reporte no implica bajo ningún concepto una recomendación a invertir, desinvertir, incrementar o disminuir depósitos o posiciones en las entidades financieras del sistema paraguayo. El objetivo es proporcionar a los lectores una fuente adicional de información a las ya existentes proveídas por el Banco Central del Paraguay, Calificadoras de Riesgo y demás entidades. Notar que el ranking de estas variables puede registrar y de hecho registra indefectiblemente variaciones mensual

http://www.trustfamilyoffice.com

 

 

Por  @angelopalacios

 Con los datos últimos publicados hasta Agosto 2018 en la página web del Banco Central del Paraguay, presentamos hoy a nuestros lectores el Ranking Top 10 de los mejores en Gestión de Morosidad de las Entidades Financieras supervisadas por el BCP.    Incluimos las 3 visiones diferentes de esta gestión. Recordemos siempre que desde el punto de vista de seguridad todas las entidades financieras de capital privado y supervisadas por el Banco Central del Paraguay, están con sus depósitos garantizados por el Fondo de Garantía de Depósitos hasta 75 salarios mínimos en cada entidad financiera, teniendo presente que esta garantía no incluye los bonos emitidos por estas entidades, así como tampoco incluye a los depósitos en Cooperativas.   Somos el único medio y fuente de actualización de esta publicación y evaluación en forma mensual en este formato. Mirarlas así semanalmente por grupos de factores ya nos da una visión inicial muy útil. Notar que el ranking de estas variables puede registrar y de hecho registra variaciones mensuales. Es fundamental este seguimiento.

 

Ranking A

Entidades con menos Prestamos Vencidos vs. Cartera – Datos a Agosto 2018

El podio, al cierre de este periodo, y  en esta categoría es para: 1°) Citibank, 2°) Cefisa  3°) Regional.  Este índice entrara siempre en fase de maduración para las entidades que recién han reiniciado sus actividades. A continuación la lista de las Top 10 en gestión de baja morosidad. Incluimos en el análisis a los Bancos así como a las Financieras en razón que ambos tipos de entidades se rigen por los mismos parámetros y controles que son universales y funcionan bien, independiente al tamaño de la empresa financiera o al tipo de licencia que tienen para operar, el volumen de la mora es un porcentaje independiente al tamaño.

 

Top 10 Ranking –Menor Morosidad

Rank	Entidad	Vencidos/Cartera Total – Ago 2018
1	CITIBANK	0,00%
2	CEFISA FINANC	0,47%
3	BANCO REGIONAL	1,57%
4	BANCO BASA	1,76%
5	BANCOP	1,78%
6	BANCO ITAU	2,06%
7	SUDAMERIS BANK	2,67%
8	BANCO GNB	2,80%
9	BANCO DO BRASIL	2,84%
10	BANCO ATLAS	3,03%

 Fuente: Banco Central del Paraguay

Mas información en http://www.angelopalacios.com

 

 

Ranking B

Entidades que menos han refinanciado – Datos a Agosto 2018

En el podio de esta categoría están 1°) Banco de Brasil, 2°) Bancop y 3°) Fic de Finanzas.  Debemos concordar que el mérito principal en este grupo es realmente para el 2 y 3 en razón que ambas entidades están en plena y mayor actividad comercial, sin desmerecer naturalmente por ello a la primera. Felicitaciones.   A continuación la lista completa de los Top 10 que tuvieron la mejor elección de sectores económicos y dentro de cada sector la mejor elección de clientes, medidos por su necesidad de refinanciarles.

Son las Entidades que menos se equivocaron la primera vez. Estamos siempre cien por ciento a favor de apoyar en las refinanciaciones y ajustes a nuevas condiciones, sin embargo debemos concordar que este es un indicador de quienes diversificaron mejor y eligieron mejor el lugar de menor riesgo.    Estaremos revisando juntos cada domingo el total de los 9 indicadores claves para tener una visión de todo el conjunto durante el mes.   Recordemos: R.R.R. significa Préstamos “Renovados”, “Refinanciados”, “Restructurados”

Top 10 Ranking – Menor refinanciación

Rank	Entidad	RRR/Cartera – Agosto 2018
1	BANCO DO BRASIL	2,05%
2	BANCOP	6,05%
3	FIC DE FINANZAS	8,53%
4	EL COMERCIO FINANC	8,73%
5	FINANC PARAG JAPONESA	9,63%
6	CITIBANK	9,94%
7	SUDAMERIS BANK	10,41%
8	INTERFISA	10,46%
9	BANCO DE FOMENTO	10,71%
10	CEFISA FINANC	11,25%

 Fuente: Banco Central del Paraguay

Mas información en http://www.angelopalacios.com

  

Ranking C

Entidades con menos Prestamos Vencidos / Patrimonio Neto – Datos a Agosto 2018

En esta mirada final de la gestión de morosidad de las Entidades Financieras, vemos aquí un cálculo de que implicaría eventualmente para los accionistas, si las cobranzas no mejoran,  en razón que tendrían que eventualmente realizar un aporte de capital o realizar alguna acción correctiva importante.  El podio en esta categoría es para 1°) Citibank, 2°) Cefisa Financiera y 3°) Banco de Fomento.  Sin embargo, debemos necesariamente también dar el crédito a los 3 siguientes con muy buenos ratios estando muy activos comercialmente y con años de maduración, así, la mención también para: 4) Finlatina Financ 5) Banco Itau y 6) Banco Basa.    Son las que menos riesgo tienen que ocurra el eventual caso de importe de deudas que deban ser previsionadas, afectando eventualmente al patrimonio de estas Entidades Financieras. Este porcentaje es el cálculo preventivo que el Banco Central del Paraguay realiza y publica mensualmente.

Top 10 Ranking – Menor impacto de mora sobre patrimonio

Rank	Entidad	Vencidos/Patr Neto – Agosto 2018
1	CITIBANK	0,00%
2	CEFISA FINANC	2,48%
3	BANCO DE FOMENTO	7,46%
4	FINLATINA FINANZAS	9,38%
5	BANCO ITAU	10,20%
6	BANCO BASA	11,63%
7	BANCO REGIONAL	12,26%
8	BANCO DO BRASIL	12,30%
9	BANCOP	14,65%
10	BANCO CONTINENTAL	16,03%

Fuente: Banco Central del Paraguay

Más información en http://www.angelopalacios.com

 

Importante.

Los datos se nutren de información pública del sitio web del Banco Central del Paraguay, la cual es generada en base a datos proporcionados por las propias entidades al Banco Central del Paraguay, las cuales aún no disponen de dictamen de auditoria externa.  Este análisis no incorpora la posibilidad de daños patrimoniales referidos a riesgos de fraudes de tipo cambiario, crediticio u operacional, así como tampoco incluye los efectos positivos o adversos originados en los países sedes de entidades extranjeras, los cuales poseen otros mecanismos de monitoreo y prevención que no son abarcados en el presente análisis.

 

Los cálculos corresponden a fechas de cortes mensuales, siendo por ende de carácter estático y estrictamente cuantitativo.  Este reporte no implica bajo ningún concepto una recomendación a invertir, desinvertir, incrementar o disminuir depósitos o posiciones en las entidades financieras del sistema paraguayo. Es la información pública ya disponible y hoy puesta a disposición en forma más sencilla.

 

En este primer grupo de rankings del mes, vemos que el monitoreo de la morosidad es una de las primeras revisiones fundamentales que hay que hacer. En el siguiente artículo veremos como siempre a los mejores en Liquidez y Capitalización, y luego visitaremos a los líderes en Rentabilidad y Eficiencia y finalmente compartiremos el Ranking actualizado de los Top en todo sentido para todos nuestros lectores.  Nuestro objetivo es proporcionar a los lectores una fuente adicional de información a las ya existentes proveídas por el Banco Central del Paraguay, las Calificadoras de Riesgo y demás entidades de Asesoría Financiera.

 

ampalaciosc@gmail.com